Header Ads

CMNP (PT. Citra Marga Nusaphala Persada Tbk)

9/21/2018 08:00:00 AM , ,







Sumber : Youtube yang diupload oleh citramargajakarta




Analisa Fundamental Saham CMNP


Tgl penulisan artikel : 20 September 2018
Price : Rp. 1,320,-
Jumlah Lembar Saham : 3,345,831,944,-
Market Cap : 4,416,498,166,080,- (Small Cap)

Saham PT. Citra Marga Nusaphala Persada Tbk adalah perusahaan dengan kegiatan utama yaitu perencanaan, pembangunan, pengoperasian dan pemeliharaan jalan tol. 


Laporan keuangan yang dapat dilihat pada hari ini adalah laporan keuangan Q1 2018.
Berikut hasil analisa fundamental saham CMNP posisi Q1 2018



Analisa Fundamental Growth Investing (2008 - 2017)


Analisa Cash Growth








YearCashCFOCFI
200878,490 188,001 (195,038)
200996,772 276,078 (108,144)
2010405,443 419,752 75,749 
2011722,031 427,570 (79,162)
20121,102,959 530,007 (72,817)
20131,681,299 488,719 (209,022)
20142,024,169 559,360 (202,327)
20151,787,565 716,331 (883,644)
20161,689,777 971,892 (2,024,853)
20172,829,144 799,421 (1,345,714)
2017 / 20083604.45%5,377,131 (5,044,973)
Average Growth48.93 %537,713 (504,497)

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 1
Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.



Analisa Ekuitas Pemilik Growth







YearEkuitas PemilikAssetUtang
20081,415,426 2,791,108 1,375,681 
20091,484,527 2,793,630 1,259,702 
20101,767,676 2,876,333 1,063,357 
20112,109,791 3,198,595 1,037,854 
20122,464,110 3,759,109 1,247,775 
20133,151,059 4,783,203 1,529,633 
20143,580,963 5,298,109 1,574,121 
20154,020,157 6,187,084 2,015,201 
20164,513,275 7,937,920 3,254,522 
20175,156,863 10,736,908 5,148,271 
2017 / 2008364.33%384.68%374.23%
Average Growth15.45 %16.15 %15.79 %

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 1
Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.



Analisa Revenue Growth & Average COGS






YearRevenueCOGS%COGS
2008572,028 314,545 54.99%
2009631,539 338,430 53.59%
2010750,363 355,017 47.31%
2011803,445 251,818 31.34%
2012903,469 220,724 24.43%
2013962,564 297,745 30.93%
20141,300,573 597,340 45.93%
20151,523,591 746,702 49.01%
20162,310,039 1,344,242 58.19%
20172,906,663 1,929,000 66.36%
2017 / 2008508.13% Total COGS 462.09%
Average Growth19.80%Average COGS46.21%

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 1
Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.
Average COGS yang baik adalah 70% dengan Score = 2 Setiap kenaikan 5% maka score akan berkurang sebanyak 1


Analisa Laba Entitas Pemilik Growth  





YearEarning PemilikEPSSaham Beredar
200865,402 36.22 2,000,000,000
200961,370 34.55 2,000,000,000
2010294,161 149.13 2,000,000,000
2011352,941 178.52 2,000,000,000
2012385,522 195.16 2,000,000,000
2013402,426 186.47 2,200,000,000
2014412,054 155.00 2,200,000,000
2015454,128 171.00 2,750,000,000
2016490,180 147.00 2,750,000,000
2017682,635 204.00 3,345,831,944
2017 / 20081043.75 %563.22 %167.29%
Average Growth29.77 %21.17 %5.88%

Pembobotan Max untuk laba adalah 5


Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 2.5
Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 2.5 poin.


Analisa Stock Price growth  





YearPricePERPBV
200894025.95 1.33 
200992026.63 1.24 
20101,3609.12 1.54 
20111,6809.41 1.59 
20121,6808.61 1.36 
20133,35017.97 2.34 
20142,96019.10 1.82 
20152,43514.24 1.67 
20161,79012.18 1.09 
20171,5407.55 1.00 
2017 / 2008163.83%150.75 14.98 
Average Growth5.64 %15.07 1.50 

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 1
Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.
(Data yang tersaji bagian paling bawah pada kolom PER dan PBV adalah Average PER dan PBV)


                                         Analisa average ROE

YearLaba BersihEquityROE
200865,402 1,415,426.54.62 %
200961,370 1,484,527.14.13 %
2010294,161 1,767,676.316.64 %
2011352,941 2,109,790.616.73 %
2012385,522 2,464,109.715.65 %
2013402,426 3,151,058.812.77 %
2014412,054 3,580,962.711.51 %
2015454,128 4,020,156.811.30 %
2016490,180 4,513,275.010.86 %
2017682,635 5,156,863.213.24 %
Total117.44 %
Average / year11.74 %

Indikator fundamental Small Cap kenaikan rata - rata 15% setiap tahun adalah Score 1
Setiap naikan atau turun sebesar 15% akan menambah atau mengurangi score 1 poin.



                                Analisa Growth Investing

NoIndikator%GrowthNilai
1Cash Growth48.93 %2.00 
2Ekuitas Pemilik15.45 %1.03 
3Revenue Growth19.80 %1.32 
4Average COGS46.21 %2.00 
5Laba Entitas Pemilik29.77 %4.96 
6Stock Price Growth5.64 %0.38 
7RoE 11.74 %0.78 
Total Score12.47 

Melalui analisa fundamental growth investing saham ini dari 12.47 / 17
Nilai minimum adalah -17 dan nilai maksimum adalah 17




Analisa Fundamental Value Investing



Dividen 
Perusahaan ini terkadang membagikan dividen terkadang tidak


PER

Harga1,320 
Earning Q1 201744.00 
Earning Q1 201853.00 
Earning 2017204.00 
Proyeksi Earning213.00 
PER6.20 



PBV

Ekuitas pemilik5,333,573,461,976 
Saham beredar3,345,831,944 
Book Value1,594 
PBV0.83 


Working Capital 

Asset Lancar4,096,529
Utang Lancar1,751,468
Working Capital234 %



Debt to Equity Rasio 

Total Equity5,772,554 
Total Utang5,392,984
Debt to Equity93%


%Beban Berbunga VS Laba Bersih Tahunan

Beban Bunga 201799,539 
Laba Bersih 2017693,061 
%Beban Bunga14.36 %


PEG Ratio & PEG Adjusted

PER6.20 
NI Growth29.77 
Dividen 2017
$Dividen Yield
PEG 0.21 
PEG Adjusted6341.21 


                                            Analisa Value Investing

NoIndikatorValueScore
1Deviden(5.00)
2PER6.20 1.76 
3PBV0.83 1.34 
4Working Capital233.89 %2.00 
5Debt to Equity93.42 %2.00 
6Beban Berbunga14.36 %2.00 
7PEG 0.21 2.00 
Total Score6.10 

Melalui analisa fundamental Value investing saham ini dari 6.10 / 17
Nilai minimum adalah -17 dan nilai maksimum adalah 17



Analisa Tambahan AFSI

Trending Line

Melihat dari histori grafik harga saham. Maka Trending Saham Ini adalah Downtrend Lemah



Analisa Income Segmen







Analisa Cash Flow & Product Life Cycle dan BCG (Laporan Tahunan)

Arus Kas Operasi799,421 
Arus Kas Investasi(1,345,714)
Product Life CycleIntroduction
BCGQuestion Mark


Analisa Piotroski Score

1Net Income +Yes
2ROA Current Year +Yes
3OCF Current Year +Yes
4OCF > Net Income +OCF799,421 Yes
NI682,635 
5Long Term Debt / asset  < Current L3,699,694No
Current A10,736,908
Current L/A0.3446 
Previous L2,345,142
Previous A7,937,920
Previous L/A0.2954 
6Asset Lancar / Hutang Lancar > Current A3,929,273 No
Current H1,448,577 
Current A/H2.7125 
Previous A2,619,188 
Previous H909,380 
Previous A/H2.8802 
7Saham beredar tetapNo
8Laba Kotor MeningkatCurrent977,664 Yes
Previous965,797 
9Net sales / asset > Current S2,906,663No
Current A10,736,908
Current S/A0.2707 
Previous S2,310,039
Previous A7,937,920
Previous S/A0.2910 



                                Analisa AFSI

NoIndikatorScore
1Trending Line(1)
2Income Segmen1 
3Cash Flow2 
4Matrix & BCG(1)
5Piotroski Score1 
Total Score2 

Melalui analisa fundamental AFSI saham ini dari 2 / 17
Nilai minimum adalah -17 dan nilai maksimum adalah 17

Growth Investing12.47 
Value Investing6.10 
AFSI2.00 
Total Score20.57 


Kriteria penilaian kondisi terburuk (51)
Kriteria penilaian kondisi terbaik 51
Nilai persentase kesehatan fundamental adalah 70.17%
Indikator Fundamental
<25% Tidak Baik
<50% Kurang baik
>50% Baik
>75% Sangat Baik


Bagi yang ada input atau masukan boleh beri Komentar ya.


(Analisis Fundamental? Kita percaya suatu saat nanti sebuah Perusahaan nilai sahamnya pasti akan kembali kepada nilai perusahaan sesungguhnya sesuai dengan laporan keuangan perusahaan yang sebenarnya)



Untuk Analisis  Saham CMNP Versi 1 Bisa Dilihat Disini
CMNP (2017 Q1) VERSI 1.0


Salam,
Krisantus (Bozdiamond)

Post a Comment

4 comments:

  1. rachmat01 December, 2018 07:23

    terima kasih atas review FA nya, saya sudah mulai nyicil CMNP, pada harga 1330 - 1350, semoga akan indah pada waktunya. CMNP perusahaan bagus kan, dari 2003 -2017, konsisten profit terus..

    ReplyDelete
  2. BozDiamond19 December, 2018 11:27

    Thx sudah membaca dan memberi komentar. FA sih lumayan oke. Hanya yang disayangkan perusahaan ini tidak rutin membagikan dividen. Jadi saya kurang melirik perusahaan ini.

    ReplyDelete
  3. Unknown10 February, 2019 12:59

    Gimana dg equity dan utangnya yg 93%?
    Jika bayar utang abis deh.

    ReplyDelete
  4. BozDiamond07 March, 2019 04:56

    Utangnya memang tinggi tapi klo kita lihat book value perusahaan memang sudah dihargai dibawah nilai bukunya 0.83 berarti perusahaan ini sudah di diskon 17%. So perusahaan ini dibilang mahal ya tidak juga.

    ReplyDelete

Subscribe to: Post Comments ( Atom )