SIMA (PT. Siwani Makmur Tbk)

Analisa Fundamental Saham SIMA

Tgl penulisan artikel : 3 Maret 2018

Price : Rp. 148,-
Jumlah Lembar Saham : 442,589,871,-
Market Cap : 65,503,300,908 ,-

Saham PT. Siwani Makmur Tbk adalah perusahaan yang bergerak dibidang industri percetakan dan pembuatan kemasan fleksibel (Plastik & Kemasan)

Laporan keuangan yang dapat dilihat pada hari ini adalah laporan keuangan Q3 2017.

Laporan Keuangan SIMA posisi Q3 2017

Berikut hasil analisa fundamental saham SIMA posisi Q3 2017

Analisa Fundamental Growth Investing (2007 - 2016)

Analisa revenue growth

Year	Revenue
2007	80,823
2008	20,152
2009	1,714
2010	2,018
2011	3,400
2012	4,319
2013	2,281
2014	15,761
2015	7,614
2016	2,913
2016 / 2007	3.60%
Average Growth	-30.87%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun.

(Rasio ini kurang bagus dari segi revenue growth)

Analisa earning growth

Year	Earning	EPS	Saham Beredar
2007	(4,436)	(47.96)	92,500,000
2008	(8,973)	(97.01)	92,500,000
2009	(10,004)	(108.15)	92,500,000
2010	(9,250)	(100.01)	92,500,000
2011	(31,952)	(345.44)	92,500,000
2012	(5,233)	(56.58)	92,500,000
2013	6,847	15.47	442,589,871
2014	1,089	2.46	442,589,871
2015	(1,484)	(3.35)	442,589,871
2016	(468)	(1.06)	442,589,871
2016 / 2007	10.55%	2.21%	478.48%
Average Growth	-22.11%	-34.53%	19.00%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun.

(Rasio ini kurang bagus dari segi earning growth)

Analisa equity growth

Year	Equity
2007	39,206
2008	30,233
2009	20,228
2010	10,977
2011	(20,974)
2012	(15,643)
2013	30,024
2014	30,226
2015	28,742
2016	28,275
2016 / 2007	72.12%
Average Growth	-3.57%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun.

(Rasio ini kurang bagus dari segi equity growth) 

Analisa stock price growth  

Year	Price
2007	220
2008	50
2009	137
2010	128
2011	128
2012	128
2013	128
2014	128
2015	164
2016	164
2016 / 2007	74.55%
Average Growth	-3.21%

Indikator fundamental kenaikan rata - rata 15% dalam 10 Tahun.

(Rasio ini kurang bagus dari segi stock price growth) 

Analisa average ROE

ROE
Year	Laba Bersih	Equity	ROE
2007	-4,436.000	39,206.000	-11.31%
2008	-8,973.000	30,233.000	-29.68%
2009	-10,004.000	20,228.000	-49.46%
2010	-9,250.000	10,977.000	-84.27%
2011	-31,952.000	-20,974.000	152.34%
2012	-5,233.000	-15,643.000	33.45%
2013	6,847.000	30,024.000	22.81%
2014	1,089.000	30,226.000	3.60%
2015	-1,484.000	28,742.000	-5.16%
2016	-468.000	28,275.000	-1.66%
Total			30.67%
Average / year			3.07%

Indikator Fundamental Kenaikan Average ROE 15% dalam 10 Tahun.

(Rasio ini kurang bagus dari segi Average ROE)

Analisa Growth Investing No Indikator Hasil 1 Revenue Growth Kurang Bagus 2 Earning Growth Kurang Bagus 3 Equity Growth Kurang Bagus 4 Stock Price Growth Kurang Bagus 5 Average RoE  Kurang Bagus Total Score 0

Melalui analisa fundamental growth investing saham ini dari 5 Poin Penting

Nilai kesehatan fundamental growth investing untuk saham ini adalah 0%

Analisa Fundamental Value Investing

Dividen 

Perusahaan ini belum pernah membagikan dividen 

P/E

Harga saat penulisan adalah 148,-

Earning Q3 2017 adalah (1.96)
Proyeksi Earning 2017 adalah (2.61)

Maka P/E = -  --> Rasio ini kurang bagus karena seharusnya P/E < 15)

PBV

Ekuitas pemilik entitas induk adalah 27,406,098,561,-

Dengan jumlah saham yang beredar adalah 442,589,871,-. 
Maka nilai buku perusahaan adalah Rp. 61.92,- 

PBV adalah 2.39,-.

(Rasio ini kurang bagus karena seharusnya PBV < 1.5)

Working Capital 

Aset  Lancar   =                          4,573,015,403,-

Utang Lancar  =                            690,672,163,-

(Rasio ini bagus karena Asset Lancar seharusnya > 2 x Utang Lancar)

Debt to Equity Rasio 

Total Equity        =                       27,406,098,561,-

Total Utang         =                       11,920,344,067,-

(Rasio ini bagus karena Total Equity > Total Utang)

Analisa Value Investing
No	Indikator	Hasil
1	Deviden	Kurang Bagus
2	P/E	Kurang Bagus
3	PBV	Kurang Bagus
4	Working Capital	Bagus
5	Debt to Equity	Bagus
Total Score		40

Melalui analisa fundamental value investing saham ini dari 5 Poin Penting

Nilai kesehatan fundamental value investing untuk saham ini adalah 40%

Nilai kesehatan fundamental gabungan Growth dan Value Investing adalah 20%. 

Analisa Tambahan AFSI

Melihat dari histori grafik harga saham. Maka Trending Saham Ini adalah Downtrend

Bagi yang ada input atau masukan boleh beri Komentar ya.

(Analisis Fundamental? Kita percaya suatu saat nanti sebuah Perusahaan nilai sahamnya pasti akan kembali kepada nilai perusahaan sesungguhnya sesuai dengan laporan keuangan perusahaan yang sebenarnya)

Salam,
Krisantus (Bozdiamond)